Аннуитеты в банковском деле и страховании: что это такое простыми словами? Формулы, плюсы и минусы

Аннуитеты в банковском деле и страховании: что это такое простыми словами? Формулы, плюсы и минусы

Что такое аннуитеты

Что такое аннуитет, аннуитетные платежи в банковском деле и страховании? Редакция информационной платформы LinDeal дает подробный ответ на этот вопрос. В статье мы расскажем простыми словами, что это такое, как аннуитет работает в кредитовании и договорах страхования жизни, его плюсы и минусы. Приведем и объясним формулы, а также расскажем о нюансах, связанных с аннуитетами, о которых нужно знать каждому, кто собирается оформить кредит или страховой договор.

Аннуитет: что это такое простыми словами?

Аннуитет: что это такое простыми словами?

Аннуитет — график погашения финансового инструмента (например, кредита). Это всегда равные выплаты (одинаковые суммы) через равные промежутки времени. В кредитовании сумма аннуитетного платежа вмещает в себя и основной долг, и комиссии, и проценты.

У понятия «аннуитетный график» есть множество значений (Википедия):

  • Равные друг другу денежные платежи, выплачиваемые через определенные промежутки времени в счет погашения полученного кредита, займа и процентов по нему.
  • Разновидность срочного государственного займа. Проценты выплачиваются ежегодно, погашается часть суммы.
  • Договор со страховой компанией, по которому физическое лицо приобретает право на регулярное получение согласованных сумм, начиная с определенного времени. Например, с даты выхода на пенсию.
  • Современная стоимость серии регулярных страховых выплат, производимых с определенной периодичностью в течение срока, установленного договором страхования.
  • График накопления определенной суммы к определенной дате. На счет или депозит со строгой регулярностью вносятся равные, одинаковые суммы.

Синоним аннуитета — финансовая рента.

Аннуитет в финансах

Аннуитет в финансах

В понятие “аннуитет” финансист может вкладывать два смысла. Первый имеет отношение к погашению займа, второй к страхованию жизни.

Этимология термина “аннуитет” поясняет, что такое аннуитет простыми словами. С французского Annuité переводится как ежегодный или годовой. Речь идет о регулярных (ежемесячных, ежегодных) платежах или выплатах по финансовому инструменту. Принцип деятельности аннуитета прост — одинаковые суммы через равные интервалы времени.

1. Аннуитет в погашении кредита.

Способ погашения кредитной задолженности (тела кредита и процентов по нему), когда все (ежемесячные) платежи на протяжении всего периода обслуживания долга одинаковы.

2. Аннуитет в страховании это соглашение со страховой компанией, предполагающее поэтапное или разовое внесение денег страховщику с целью получения от него в дальнейшем периодических выплат. По сути, страховой аннуитет — финансовая рента.

В случае кредита заемщик выплачивает, а страхователь по договору страхования жизни получает регулярные и равные суммы.

Способы погашения кредита. Дифференцированная схема

Способы погашения кредита. Дифференцированная схема

Начнем с кредитных отношений.

При длительном кредитовании, от нескольких лет и выше, банки должны предложить заемщику два способа обслуживания долга: аннуитетный или дифференцированный. Это касается, прежде всего, автокредитов и ипотеки.

Читать статью  Капитальные инвестиции: понятие, структура

Что такое аннуитетный платеж по кредиту сказано выше. Повторимся, аннуитет в займе подразумевает выплаты в счет погашения задолженности равных взносов через одинаковые промежутки времени, как тела кредита, так и процентов по нему. Большей частью статья посвящена именно аннуитетным кредитам.

Здесь остановимся на дифференцированном подходе при обслуживании кредита.

Платеж по любому банковскому займу включает две компоненты — погашение части тела кредита и суммы процентов на остаток тела.

Дифференцированная схема погашения займа состоит в том, что заемщик проводит ежемесячное погашение основного долга равными частями и платит сумму процентов на его остаток.

Как работает аннуитетный платеж

Как работает аннуитетный платеж

Аннуитет это простыми словами — оплата заемщиком кредитного долга равными частями через одинаковые промежутки времени, обычно, ежемесячно. Каждый месяц в счет обслуживания займа (тело полюс проценты) выплачиваются строго одинаковые суммы.

Какие выделяют виды аннуитета в банковском деле?

По графику перечисления различают аннуитет пренумерандо и аннуитет постнумерандо.

Аннуитет пренумерандо предполагает выплаты в начале первого и последующих периодов (месяцев, кварталов, лет). Аннуитет постнумерандо применяется при оплатах в конце временных интервалов.

В соответствии с этим, выделяют два вида договоров об аннуитете — договора с аннуитетом пренумерандо и аннуитетом постнумерандо.

Как рассчитать аннуитетный платеж по кредиту

Для вычисления размера ежемесячного платежа по займу используется формула:

Как рассчитать аннуитетный платеж по кредиту

P — регулярный аннуитетный платеж;

S — тело кредита (основная задолженность);

n — срок займа в месяцах (число месяцев);

r — ставка по кредиту, приведенная к месяцу, месячная ставка.

В отличие от дифференцированной схемы, когда месячный платеж определяется как отношение тела к количеству месяцев, зависит только от двух параметров, и не зависит от кредитной ставки, аннуитет, формула которого приведена выше, учитывает все три переменные, и ставку, в том числе.

Аннуитет: преимущества и недостатки

Аннуитет: преимущества и недостатки

Аннуитетный заемщик всегда переплачивает относительно заемщика дифференцированного — главный минус и недостаток аннуитетной схемы.

Аннуитетный платеж это, прежде всего, погашение процентов и только потом основной задолженности. Особенно для первой половины срока обслуживания кредита, и в первую очередь, самых первых месяцев. Тело кредита почти не уменьшается, что, конечно очень радует банк, который охотно и сразу всегда продвигает аннуитетную схему в переговорах с потенциальными заемщиками.

При дифференцированном подходе заемщик последовательно, месяц за месяцем, сокращает размер основной задолженности по займу и минимизирует сумму процентов, начисляемую на уменьшающееся тело. Механизм ясно проиллюстрирован выше на примере дифференцированного способа.

Наглядно различие между двумя подходами демонстрирует картинка дифференцированных и аннуитетных ежемесячных платежей:

Дифференцированные аннуитетные платежи

Уяснив, в чем ключевой недостаток аннуитета, перечислим его достоинства. Они тоже есть.

При заданных базовых параметрах кредита (тело, ставка и срок) через весь многомесячный (а иногда и многолетний) график обслуживания долга проходит одно единственное и неизменное число — аннуитетный платеж. Его отлично знают и помнят обе стороны — и заемщик, и банк.

Здесь пара аспектов. Во-первых, это схема № 1 в любом финучреждении и ее предложат сразу. Во-вторых, размер от самого первого платежа до платежа ближе к середине графика обслуживания долга (в нашем примере, до 50-ой выплаты включительно) по аннуитетному способу ниже, чем по дифференцированному. Может так случиться, что доходы будущего заемщика не позволят воспользоваться дифференцированной схемой и тогда выход только один — аннуитет.

Читать статью  Что такое венчурные инвестиции и как это работает

3. Возможность уменьшения ежемесячной суммы.

Если заемщику трудно выделить из семейного бюджета деньги на уплату рассчитанного аннуитетного платежа, он вправе его уменьшить, естественно при соответствующем согласии банка, что достигается, правда, путем увеличения срока заимствования и ростом переплаты по телу кредита.

Чем аннуитетный платеж по кредиту удобен для заемщика?

Чем аннуитетный платеж по кредиту удобен для заемщика?

Плательщики по кредитам все чаще выбирают аннуитет, потому что он прост и удобен — легко делать равные взносы через одинаковые промежутки времени. Здесь любой человек точно и быстро сможет определить суммы ежемесячных выплат и спланировать кредитную нагрузку на свой бюджет.

Равномерная и понятная финансовая нагрузка

Заемщику проще запомнить одну цифру на весь период погашения, чем бесконечно сверяться с графиком платежей

Кредит с аннуитетом можно получить в любом банке

Высокая вероятность одобрения даже без идеальной кредитной истории

Требования к заемщикам мягче, чем при выборе дифференцированного платежа

Можно ли досрочно погасить аннуитетный кредит

Можно ли досрочно погасить аннуитетный кредит

Безусловно, да, как и любой иной вид займа. Кредитный договор с аннуитетной схемой должен предусматривать подобную опцию. Это касается как полного, так и частичного досрочного погашения.

Выгода досрочного закрытия аннуитетного займа уменьшается с приближением к окончанию полного изначального срока кредитования. Другими словами, оптимально досрочно гасить аннуитетный кредит поближе к его старту.

Уместен следующий совет по организации обслуживания аннуитетного долга. Заемщик должен предложить (и настоять) на таком размере ежемесячного аннуитетного платежа, который он, исходя из своих текущих доходов, может легко перекрыть, и забрасывать средства в счет досрочного погашения.

Так он сократит общий размер переплаты и быстрее рассчитывается с банком. С другой стороны, при наступлении финансовых трудностей заемщик уходит на оговоренный платеж и не подпадает под штрафные Санкции. Но при этом, увеличивается срок кредита и сумма общей переплаты.

Страховой аннуитет: основные понятия и термины

Страховой аннуитет: основные понятия и термины

Другой финансовой областью применения понятия “аннуитет” является Страхование жизни.

Напомним, что в общем случае, договора страхования заключаются между страховщиком (страховой компанией) и страхователем, полисодержателем (юридическим или физическим лицом).

Суть страхования состоит во внесении страхователем единовременных (разовых) или периодических страховых сумм (взносов) в пользу страховой компании, которая осуществляет свою деятельность на основании специальной лицензии и обязуется выплатить страховое возмещение при наступлении четко прописанных в договоре признаках страхового случая.

К страховым случаям в страховании жизни относят травмы и иные телесные повреждения, получение инвалидности, смерть в результате несчастного случая или болезни, а также дожитие до определенного возраста.

Страхователь вносит взносы/взнос, а страховщик инвестирует полученные деньги в различные финансовые инструменты — ценные бумаги, прежде всего, государственные облигации, банковские депозиты, драгоценные металлы, объекты коммерческой недвижимости и иные активы.

При грамотном управлении страховые вклады успевают эффективно отработать на средних (несколько лет) и длинных (несколько десятилетий) горизонтах инвестирования. Через такие периоды традиционно наступают страховые случаи в страховании жизни.

Выплата страхового возмещения в виде пожизненной ренты или в течение определенного периода получила название страхового аннуитета. Страховой аннуитет бывает немедленным. Что такое немедленный аннуитет? Он имеет место, если для его приобретения страхователь вносит разовый платеж.

В американской практике доход по немедленному иммунитету или немедленной ренте (при пожизненных выплатах) должен начать перечисляться не более, чем через год с даты его/ее покупки. Подобный страховой продукт также называется “единым премиальным срочным аннуитетом”. Стандартная минимальная сумма приобретения немедленного аннуитета в США — $10 тыс. долларов.

Читать статью  Какие бывают инвестиции и как на них заработать — главное для тех, кто знакомится с темой

Подробно разбираясь в том, что такое договор аннуитета, клиент определяется с получателем страховых накоплений. Им может стать как он сам, так и другое лицо в пользу которого заключен договор. Например, супруг/супруга или иной ближний родственник.

Свойства аннуитета здесь проявляются в том, что регулярные (ежемесячные) выплаты от страховой компании одинаковы и неизменны на всем протяжении действия договора.

Размер платежа зависит от ряда факторов:

  • сумма покупки немедленного аннуитета;
  • значения ключевых процентных ставок на момент приобретения полиса;
  • тип выплаты (пожизненно, определенный срок);
  • возраст страхователя.

Что-то может возникнуть еще при обработке персональных данных.

Надо отметить, что в Соединенных Штатах, где данный продукт нашел широкое применение, владельцы немедленных аннуитетов получают налоговые льготы.

Покупку немедленного аннуитета или немедленной ренты вполне можно рассматривать как инвестицию на длинном горизонте, призванную, в первую очередь, поддержать финансовое положение страхователя в преклонные годы, по достижении пенсионного возраста.

Она неплохая альтернатива или дополнение совместному инвестированию через паевые инвестиционные фонды (ПИФы) или взаимные фонды, индексному инвестированию через биржевые инвестфонды (ETF), доверительному управлению финансовыми активами (ценными бумагами и денежными средствами) и банковским депозитам.

Особенно актуально для физических лиц, не имеющих серьезного опыта самостоятельного инвестирования в фондовые и иные финансовые рынки.

Три вещи, которые необходимо знать перед заключением договора об аннуитете

Три вещи, которые необходимо знать перед заключением договора об аннуитете

Договор об аннуитете — финансовый договор между частным лицом и страховой компанией, позволяющий получать пенсионный доход или страховое пособие, выплачиваемое по смерти застрахованного. Сегодня многие находят такое предложение интересным, отчего стоит подробно раскрыть его преимущества и «подводные камни».

Три вида договоров об аннуитете: риски vs. прибыль

Сегодня у клиента есть выбор между тремя разновидностями договоров об аннуитете, которые различаются между собой соотношением прибыли и рисков:

  • Фиксированный. Минимальная процентная ставка и фиксированная сумма периодических взносов. Самый простой вариант с наименьшими рисками.
  • Индексируемый. «Гибрид» ценной бумаги и страхового продукта. Эксперты подчеркивают: выплаты привязаны к биржевому индексу — такой аннуитет выгоден лишь при сильном фондовом рынке.
  • Переменный. Является пенсионным инструментом с отложенным налогообложением. Среди интересных возможностей: право управлять своими инвестициями в ряд институтов — например, во взаимные фонды.

Главное достоинство и главный недостаток аннуитетов

Клиенту важно знать две вещи:

  • Главный плюс. Договор об аннуитете не ставит лимиты на годовые взносы. Вы можете вкладывать довольно приличные деньги с отсрочкой уплаты налогов.
  • Главный минус. Когда вы начнете получать вложенные средства, они будут облагаться налогами как стандартные доходы.

«Любые Инвестиции подразумевают некоторый уровень риска, поэтому прежде чем заключать договор, необходимо проверить финансовое состояние страховой компании, выпускающей аннуитет».

Остерегайтесь мошенников!

Аннуитеты — довольно серьезные в финансовом плане инструменты, что делает их привлекательными для разного рода злоумышленников. Мошенники могут привлекать доверчивых клиентов:

  • обещаниями гарантированных возвратов;
  • слишком «сахарными» гарантиями по поводу инвестиций и доходов;
  • нескрываемым психологическим давлением.

Таким образом, аннуитет — это не инвестиционный инструмент, не разновидность кредита и не новый тип страхования. Это удобный и понятный график внесения платежей. Всегда равными частями через одинаковые промежутки времени. LinDeal рассмотрел подробно два самых частых случая использования аннуитетного графика — в банковском и страховом деле. Особенно популярны сегодня кредиты с аннуитетом, понятные каждому заемщику. Но прежде чем выбрать такой займ, обязательно сверьтесь с плюсами и минусами относительно дифференцированных платежей.

https://lindeal.com/investment/annuitety-v-bankovskom-dele-i-strakhovanii

Добавить комментарий

Ваш адрес email не будет опубликован. Обязательные поля помечены *